بیتکوین (Bitcoin) در جریان معاملات روز جمعه والاستریت با جهشی قابل توجه از مرز ۸۰ هزار دلار عبور کرد و در مقطعی به محدوده ۸۱ هزار دلار رسید. این حرکت صعودی در شرایطی رخ داد که نگرانیها درباره عرضه نفت و تحولات بازار انرژی بار دیگر بازارهای جهانی را تحت تأثیر قرار داده است.
قیمت BTC در این حرکت حدود ۶ درصد رشد کرد و همزمان افزایش قیمت نفت و بازده اوراق قرضه آمریکا، فضای کلان بازارهای مالی را تغییر داد. در بازار ارزهای دیجیتال نیز شدت گرفتن حرکت صعودی باعث شد طی تنها چهار ساعت حدود ۲۵۰ میلیون دلار از موقعیتهای شورت لیکوئید شوند.
با این حال، بیتکوین اکنون به محدودهای نزدیک شده که در ماههای گذشته نیز واکنش فروشندگان را به همراه داشته است. محدوده ۸۲ هزار دلار مهمترین مقاومت پیش روی BTC در کوتاهمدت محسوب میشود.
فهرست مطالب
رشد ۶ درصدی بیتکوین و لیکوئید شدن ۲۵۰ میلیون دلار شورت
دادههای TradingView نشان میدهد جفت BTC/USD در جریان معاملات روز جمعه به سقف محلی ۸۱,۰۳۴ دلار در صرافی Bitstamp رسید.
این حرکت باعث شد مجموعهای از موقعیتهای شورت که بالاتر از قیمت لحظهای بیتکوین قرار داشتند، تحت فشار قرار بگیرند. بر اساس دادههای CoinGlass، مجموع لیکوئیدیشن موقعیتهای شورت در بازار کریپتو طی چهار ساعت به حدود ۲۵۰ میلیون دلار رسید.
چنین حجم بالایی از لیکوئیدیشن میتواند حرکت صعودی را در کوتاهمدت تشدید کند؛ زیرا بسته شدن اجباری پوزیشنهای شورت عملاً به ایجاد تقاضای بیشتر در بازار منجر میشود.
با این حال، بخشی از رشد سریع BTC میتواند ناشی از همین فشار بر موقعیتهای اهرمی باشد و برای ارزیابی پایداری روند، واکنش قیمت پس از فروکش کردن این موج لیکوئیدیشن اهمیت زیادی خواهد داشت.
افزایش قیمت نفت بار دیگر بازارهای جهانی را تحت فشار قرار داد
یکی از عوامل مهم در پسزمینه حرکت اخیر بازار، وضعیت بازار نفت است. قیمت نفت خام WTI در ابتدا تا حدود ۹۴.۸ دلار به ازای هر بشکه کاهش یافت، اما در ادامه دوباره صعود کرد و در زمان نگارش گزارش در نزدیکی ۹۸ دلار قرار داشت.
آژانس بینالمللی انرژی (IEA) در گزارشی هشدار داده است که در صورت ادامه محدودیت عرضه نفت از منطقه خلیج فارس، کشورها ممکن است ناچار به کاهش مصرف شوند.
بر اساس این گزارش، جریان نفت از تنگه هرمز در ماه آگوست به حدود ۷.۶ میلیون بشکه در روز رسیده است؛ رقمی که نسبت به سطح روزانه پیش از جنگ آمریکا و ایران حدود ۱۳.۱ میلیون بشکه کمتر است.
ادامه محدودیت عرضه میتواند قیمت نفت را بالاتر ببرد و فشارهای تورمی را افزایش دهد. چنین شرایطی از اهمیت ویژهای برای بازارهای مالی برخوردار است، زیرا افزایش تورم میتواند سیاست پولی سختگیرانهتر و نرخهای بهره بالاتر را به دنبال داشته باشد.
بازده اوراق ۳۰ ساله آمریکا به ۵.۳۴ درصد رسید
همزمان با افزایش نگرانیها درباره نفت، بازده اوراق قرضه آمریکا نیز مجدداً افزایش یافت.
بازده اوراق خزانهداری ۳۰ ساله آمریکا در جریان معاملات به ۵.۳۴ درصد رسید. افزایش بازده اوراق معمولاً به معنای بالا رفتن هزینه تأمین مالی و جذابتر شدن داراییهای کمریسکتر با درآمد ثابت است؛ عاملی که میتواند در مقاطعی برای داراییهای پرریسک مانند بیتکوین فشار ایجاد کند.
این اتفاق در حالی رخ داده که بازده اوراق در چند اقتصاد بزرگ دیگر نیز افزایش یافته و برخی بانکهای مرکزی در واکنش به شرایط تورمی و بازار اوراق، مسیر نرخ بهره را تغییر دادهاند.
در نتیجه، رشد اخیر بیتکوین در محیطی اتفاق افتاده که از منظر اقتصاد کلان همچنان پیچیدگیهای قابل توجهی وجود دارد.
مقاومت ۸۲ هزار دلار؛ آزمون مهم بعدی BTC
با وجود جهش اخیر، بیتکوین هنوز با یک مقاومت مهم مواجه است.
تحلیلگر بازار، رکت کپیتال (Rekt Capital)، محدوده ۸۲ هزار دلار را سطح مهمی برای حرکت بعدی BTC دانسته است. عبور معتبر از این محدوده میتواند ساختار فعلی قیمت را تقویت کند، در حالی که ناکامی در شکست آن احتمال شکلگیری یک الگوی رد قیمت مشابه حرکت قبلی را افزایش میدهد.
این سطح اهمیت بیشتری پیدا میکند، زیرا بیتکوین در ماه مه نیز پس از یک حرکت صعودی با مقاومت قابل توجهی در همین محدوده مواجه شده بود.
بنابراین، صرفاً رسیدن قیمت به بالای ۸۰ هزار دلار برای تأیید ادامه روند کافی نیست و واکنش BTC در محدوده ۸۲ هزار دلار اهمیت زیادی خواهد داشت.
بیتکوین بالاتر از True Market Mean قرار گرفت
یکی دیگر از دادههای مورد توجه بازار، بازگشت بیتکوین به بالای True Market Mean است.
این شاخص، میانگین مبنای هزینه یا Cost Basis بیتکوینهایی را که در بازار ثانویه خریداری شدهاند، دنبال میکند. سطح فعلی این شاخص حدود ۷۶,۶۶۰ دلار اعلام شده است.
قرار گرفتن قیمت BTC بالاتر از این سطح از دید پلتفرم تحلیلی Glassnode نشانهای از بازگشت بیتکوین به یک رژیم صعودیتر است.
با این حال، یک سطح دیگر نیز در محدوده فعلی اهمیت دارد: مبنای هزینه خزانههای شرکتی بیتکوین حدود ۸۰,۵۰۰ دلار برآورد شده است.
این موضوع باعث میشود محدوده ۸۰ تا ۸۲ هزار دلار به منطقهای مهم برای بررسی رفتار خریداران و فروشندگان تبدیل شود.
آیا بیتکوین میتواند بالاتر از ۸۲ هزار دلار تثبیت شود؟
حرکت اخیر بیتکوین ترکیبی از چند عامل را نشان میدهد: رشد ۶ درصدی قیمت، لیکوئید شدن گسترده پوزیشنهای شورت، بازگشت BTC به بالای True Market Mean و افزایش فعالیت بازار.
در مقابل، افزایش بازده اوراق آمریکا و نگرانی درباره عرضه نفت همچنان ریسکهای مهمی برای بازارهای پرریسک محسوب میشوند.
در کوتاهمدت، ۸۲ هزار دلار مهمترین مقاومت پیش روی بیتکوین است. شکست و تثبیت بالاتر از این سطح میتواند ساختار صعودی فعلی را تقویت کند، در حالی که رد شدن قیمت از این محدوده میتواند بار دیگر فشار فروش را افزایش دهد.
در نتیجه، حرکت اخیر BTC بالاتر از ۸۰ هزار دلار نقطه مهمی در روند کوتاهمدت بازار محسوب میشود، اما واکنش قیمت در محدوده ۸۲ هزار دلار برای ارزیابی ادامه حرکت اهمیت بیشتری خواهد داشت.
منبع: Cointelegraph
سلب مسئولیت: این مطلب صرفاً با هدف اطلاعرسانی و آموزش تهیه شده و بههیچعنوان توصیه مالی یا سرمایهگذاری محسوب نمیشود. بازار ارزهای دیجیتال نوسان بالایی دارد و هیچ تحلیل تکنیکال، سطح قیمتی یا پیشبینی نمیتواند نتیجه معاملات را تضمین کند. پیش از هرگونه تصمیمگیری، تحقیقات شخصی (DYOR) انجام دهید و در صورت نیاز با متخصص مالی مشورت کنید.